Κόκκινα δάνεια και εξυγίανση τραπεζών σε νέα τεχνική μελέτη που δημοσιεύει ηΤτΕ

«Η ένταση των τρα­πε­ζι­κών κρίσεων των τελευ­ταίων δεκα­ε­τιών συχνά ανά­γκασε τις κυβερ­νή­σεις σε άμεση παρέμ­βαση για την ανάταξη του τρα­πε­ζι­κού συστή­μα­τος και την προ­στα­σία των κατα­θε­τών. Κοινό χαρα­κτη­ρι­στικό όλων των κρίσεων ήταν η υπέρ­με­τρη διό­γκωση των μη εξυ­πη­ρε­τού­με­νων δανείων», ανα­φέ­ρε­ται σε μελέτη με θέμα: «Εναλ­λα­κτι­κές προ­σεγ­γί­σεις για την εξυ­γί­ανση χαρ­το­φυ­λα­κίων μη εξυ­πη­ρε­τού­με­νων τρα­πε­ζι­κών δανείων. Ανάλυση περι­πτώ­σεων» που δημο­σιεύ­ε­ται στο τελευ­ταίο οικο­νο­μικό δελτίο της Τρά­πε­ζας της Ελλάδος

Η μελέτη παρου­σιά­ζει τις δύο εναλ­λα­κτι­κές μορφές παρέμ­βα­σης για την ανα­διάρ­θρωση των προ­βλη­μα­τι­κών χαρ­το­φυ­λα­κίων.

Αφενός μεν την «εκτός ισο­λο­γι­σμού παρέμ­βαση», τη μετα­βί­βαση δηλαδή όλων των προ­βλη­μα­τι­κών στοι­χείων των τρα­πε­ζών σε μια «κακή τράπεζα» και την κεντρική δια­χεί­ρισή τους από εξει­δι­κευ­μένη εταιρία και αφε­τέ­ρου την «εντός ισο­λο­γι­σμού παρέμ­βαση», την απο­μό­νωση δηλαδή των προ­βλη­μα­τι­κών στοι­χείων εντός του ισο­λο­γι­σμού των τρα­πε­ζών και τη δια­χεί­ρισή τους από εξει­δι­κευ­μέ­νες μονάδες ή θυγα­τρι­κές των ίδιων των τρα­πε­ζών, με τη χορή­γηση κρα­τι­κών εγγυ­ή­σεων.

Η μελέτη αναλύει τη διεθνή εμπει­ρία από την εφαρ­μογή αντί­στοι­χων πολι­τι­κών και εξε­τά­ζει υπό ποιες συν­θή­κες η κάθε μορφής παρέμ­βαση επι­τρέ­πει την απο­τε­λε­σμα­τι­κό­τερη δια­χεί­ριση των προ­βλη­μα­τι­κών χαρ­το­φυ­λα­κίων και εξα­σφα­λί­ζει την ταχύ­τερη απο­κα­τά­σταση της χρη­μα­το­δο­τι­κής δρα­στη­ριό­τη­τας των τρα­πε­ζών.

Δια­πι­στώ­νε­ται ότι το τελευ­ταίο διά­στημα προ­κρί­νε­ται συνήθως η «εκτός ισο­λο­γι­σμού» προ­σέγ­γιση. Η απαλ­λαγή των ισο­λο­γι­σμών των τρα­πε­ζών από τα μη εξυ­πη­ρε­τού­μενα δάνεια συντε­λεί στην ταχεία απο­κα­τά­σταση των χρη­μα­το­δο­τι­κών δρα­στη­ριο­τή­των των τρα­πε­ζών, ενώ μια «κακή τράπεζα» μπορεί να εκμε­ταλ­λευ­θεί οικο­νο­μίες κλί­μα­κας στη δια­χεί­ριση των προ­βλη­μα­τι­κών στοι­χείων. Ωστόσο, δεν είναι πάντοτε άμεσα δια­θέ­σιμη η ανα­γκαία τεχνο­γνω­σία και εμπει­ρία, ενώ απαι­τεί­ται η δια­σφά­λιση συν­θη­κών δια­φά­νειας και λογο­δο­σίας.

Από την άλλη πλευρά, η δια­χεί­ριση των προ­βλη­μα­τι­κών στοι­χείων εντός της κάθε τρά­πε­ζας πλε­ο­νε­κτεί κατά το ότι δια­τη­ρεί­ται η συνέ­χεια της τρα­πε­ζι­κής σχέσης με ιδιώτες και επι­χει­ρή­σεις, υπό την προ­ϋ­πό­θεση ότι αυτή η σχέση βασί­ζε­ται σε υγιείς τρα­πε­ζι­κές πρα­κτι­κές. Μειο­νε­κτεί λόγω του ότι ενέχει μειω­μένα κίνητρα για εξυ­γί­ανση, ως απο­τέ­λε­σμα τόσο της επι­θυ­μίας να μη δια­τα­ρα­χθεί η τρα­πε­ζική σχέση, όσο και των αντι­κει­με­νι­κών δυσκο­λιών που προ­κύ­πτουν στην εφαρ­μογή ενός δια­φο­ρε­τι­κού επι­χει­ρη­μα­τι­κού μοντέ­λου δια­χεί­ρι­σης χαρ­το­φυ­λα­κίου. Οι δυσκο­λίες αυτές είναι αντι­με­τω­πί­σι­μες, εφόσον το νομικό πλαίσιο διευ­κο­λύ­νει την ταχεία λήψη απο­φά­σεων και σέβεται τα δικαιώ­ματα ιδιο­κτη­σίας.

ΑΠΕ-ΜΠΕ